Предупреждение Fitch о возможном "риске" для турецких банков

Fitch Ratings предупредило о возможных рисках для турецких банков в связи с быстрым ростом розничных кредитов по кредитным картам. Агентство отметило, что если условия кредитования ужесточатся или экономический рост замедлится, банки могут столкнуться с серьезными проблемами.

По данным Fitch, кредиты по индивидуальным кредитным картам выросли на 162 процента в 2023 году, что значительно превышает уровень инфляции (которая к концу 2023 года составила 65 процентов) и номинальный рост кредитов (средний по всему сектору составил 53 процента). Агентство отметило, что быстрый рост продолжался и в первом квартале 2024 года (19 процентов).

Хотя доля индивидуальных кредитных карт в общем объеме кредитов банковского сектора к концу 2023 года составляла 10,1 процента (по сравнению с 6,0 процента к концу 2022 года и 4,3 процента к концу 2021 года), они при этом составляли всего лишь 8,1 процента от общего числа непогашенных кредитов. Агентство отметило, что использование кредитных карт для распределения расходов на покупки на несколько месяцев путем рассрочки значительно возросло.

Розничные кредиты стремительно нарастают

Отмечая, что необеспеченные розничные кредиты стремительно нарастают, несмотря на принятые различные макропруденциальные меры, направленные на контроль инфляции после проведения выборов в Турции в мае 2023 года, Fitch высказало опасения относительно роста кредитов. До недавнего времени эти меры ограничивали ежемесячный прирост кредитов. Агентство отметило: "Центральный банк Турции может принять более строгие финансовые меры с помощью нацеленных банковских правил, чтобы сдержать рост кредитов".

Процентные ставки по индивидуальным кредитам, включая кредитные карты, потребительские, автокредиты и ипотечные кредиты, к концу марта 2024 года превысили 78 процентов. Это стало следствием решения Центрального банка повысить процентную ставку на 500 базисных пунктов до 50 процентов 21 марта.

Fitch заявило, что в свете недавнего быстрого роста кредитования, ужесточения регулирования расходов по кредитным картам и перспектив замедления экономического роста они прогнозируют ухудшение качества активов банков, особенно в связи с необеспеченными розничными кредитами.

Частные банки более уязвимы для рисков, связанных с использованием кредитных карт, чем государственные банки, что в значительной степени объясняется их стратегической ориентацией на коммерческие цели. Риск, связанный с кредитными картами у частных банков, составлял 19,2 процента от общего объема их кредитного портфеля к концу 2023 года, в то время как у государственных банков этот показатель составлял всего 4,9 процента. Тем не менее, широкая маржа по продуктам кредитных карт создает определенный запас прочности против увеличения стоимости риска.

"Мы считаем, что большинство крупных частных и государственных банков имеют достаточные резервы и капитальные буферы, чтобы компенсировать умеренное ухудшение качества активов..."

Fitch отметило, что ставки неплатежеспособных кредитов (NPL) в секторе кредитных карт (конец марта 2024 года: 1,5 процента) и общий объем потребительских кредитов (2,0 процента) по-прежнему находятся на низком уровне, несмотря на небольшое увеличение в 4К23, и находятся на исторически низком уровне. Они значительно ниже, чем были ранее (6,1 процента по кредитным картам в феврале 2019 года и 3,8 процента по общим потребительским кредитам в августе 2019 года).

Fitch отметил: "Мы прогнозируем, что уровень неплатежеспособных кредитов по кредитным картам и общим потребительским кредитам вырастет выше 3 процентов в ближайшие два или три года, что соответствует средним значениям за десять лет. Однако дальнейшее ужесточение денежно-кредитной политики, экономический спад или рост безработицы могут увеличить уровень неплатежеспособных кредитов сверх этих значений". Они также добавили, что "это может привести к дополнительному давлению на качество активов банков".

В своем отчете Fitch также отметило следующее: "Мы считаем, что большинство крупных частных и государственных банков имеют достаточные резервы и капитальные буферы, чтобы компенсировать умеренное ухудшение качества активов. Банки предприняли меры по сокращению потенциальных будущих кредитных потерь, и их высокая прибыль в 2023 году укрепит резервы по кредитным потерям". Соотношение общих резервов сектора к покрытию проблемных кредитов увеличилось до 244 процентов к концу 2023 года (конец 2022 года: 226 процентов). Кроме того, некоторые банки сохраняют ограниченные свободные резервы, которые обеспечивают дополнительный уровень защиты. Однако ожидается, что внутреннее накопление капитала банками останется в целом умеренным, что поможет покрыть более высокие потери по кредитам.

Достаточность капитала в секторе оценивается как высокая: общий коэффициент достаточности капитала составит 18,8 процента к концу 2023 года, а коэффициент достаточности капитала 1 уровня составит 15,1 процента, включая преимущества регулятивных послаблений. "Большие частные банки имеют более сильные капитальные буферы, средний коэффициент общего капитала составляет 20,1 процента, в то время как средний коэффициент государственного капитала отечественных системно значимых банков составляет 15,5 процента".